經(jīng)濟(jì)日報-中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)北京9月3日訊（記者陸敏）進(jìn)入9月，隨著上市公司中報披露完畢，26家上市銀行也交出上半年“成績單”。據(jù)萬得資訊統(tǒng)計，26家上市銀行今年上半年累計實現(xiàn)歸屬母公司股東凈利潤2.1萬億元，同比增長6.3%。整體業(yè)績亮眼的同時，各家業(yè)績也出現(xiàn)分化，真可謂幾家歡喜幾家愁。

　　整體業(yè)績亮眼

　　半年報顯示，工商銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行分別以1604.4億元、1470.3億元、1157.9億元和1090.9億元位列“千億俱樂部”，凈利潤增速分別為4.9%、6.3%、6.6%和5.2%。值得注意的是，招商銀行上半年實現(xiàn)歸屬于母公司股東凈利潤447.6億元，超越國有大行交通銀行的407.7億元，位列凈利潤規(guī)模排名第五位。具體來看，零售業(yè)務(wù)成為招行業(yè)績增長的主力軍，中報顯示，招商銀行零售客戶活期存款占零售客戶存款的比例為69.49%。受益于零售方面的優(yōu)勢，該行在息差方面相比其余銀行存在明顯優(yōu)勢。報告期內(nèi)招商銀行凈利差2.42%，凈利息收益率2.54%，同比均上升11個基點。零售貸款不良率0.77%，較上年末下降0.12個百分點。相比之下，上半年交通銀行的凈利差和凈利息收益率分別為1.30%和1.41%，同比分別下降8個基點和9個基點。

　　從凈利潤增速來看，在全國性股份制商業(yè)銀行中，招商銀行“一枝獨秀”，凈利潤同比增長14.0%，其余增速均為個位數(shù)，其中浦發(fā)銀行利潤增速排名最后，僅有1.4%。據(jù)市場人士分析，其實從2017年開始，浦發(fā)銀行凈利潤就出現(xiàn)“掉隊”跡象，從今年中報顯示浦發(fā)銀行歸屬母公司凈利潤規(guī)模已經(jīng)排在民生銀行之后，距離排名第10的中信銀行僅28.5億元的差距。

　　另外，大多數(shù)城商行凈利潤增速均在20%上下，顯示出蓬勃的增長勢頭。從凈利潤規(guī)模來看，北京銀行歸屬母公司股東凈利潤118.5億元，排名第一。上海銀行和江蘇銀行分列二、三位，分別為93.7億元和68.5億元。凈利潤增速方面，成都銀行、常熟銀行、上海銀行均在20%以上，成都銀行則達(dá)到了28.5%。而江陰銀行4.3%，排名墊底。

　　凈息差持續(xù)改善

　　長期以來，商業(yè)銀行利潤的主要來源就是“吃息差”，其收入主要是利息收入以及非息收入中的手續(xù)費和傭金收入。從五大行中報來看，除了交行，其余四大行凈息差持續(xù)改善。

　　萬得資訊統(tǒng)計顯示，26家上市銀行近七成的收入來源于利息凈收入，約20%來自于手續(xù)費和傭金收入，手續(xù)費及傭金收入的增速不及凈利息收入的增速。

　　以中國銀行為例，在8月29日舉行的中期業(yè)績報告會上，中行副行長張青松分析認(rèn)為，息差的改善主要得益于資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的優(yōu)化。“這一方面受益于美聯(lián)儲加息，中行境外資產(chǎn)收益率持續(xù)走高，推動境外機(jī)構(gòu)凈息差上升。另一方面，中行持續(xù)優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，境內(nèi)人民幣中長期貸款占比同比提升1.3個百分點，境內(nèi)人民幣活期存款平均余額占比同比提升1.1個百分點。此外，央行下調(diào)存款準(zhǔn)備金率等因素均是有利因素。”展望2018年全年凈息差趨勢，張青松表示樂觀，認(rèn)為中行具備不少有利因素，“相關(guān)業(yè)務(wù)將穩(wěn)中向好”。

　　“受益于央行定向降準(zhǔn)、資產(chǎn)收益水平提升和資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化等原因，建行凈利差和凈利息收益率分別上升17和20個基點。”建行首席財務(wù)官許一鳴在中報業(yè)績會上表示，建行上半年息差的改善得益于今年1月央行定向降準(zhǔn)，建設(shè)銀行獲得了2300億人民銀行利率在1.62%的低成本資金。

　　盈利能力分化

　　凈資產(chǎn)收益率ROE反映了股東權(quán)益的收益水平，也體現(xiàn)了一個公司的賺錢能力。從26家上市銀行的凈資產(chǎn)收益率ROE（加權(quán)）來看，寧波銀行、南京銀行、招商銀行排名前三，凈資產(chǎn)收益率ROE（加權(quán)）分別為10.20%、9.81%和9.80%。而江陰銀行、張家港銀行和無錫銀行則排名墊底，凈資產(chǎn)收益率ROE（加權(quán)）分別為3.94%、4.86%和5.48%

　　農(nóng)行和建行在五大行中賺錢能力排名靠前，上半年，農(nóng)行凈資產(chǎn)收益率ROE（加權(quán)）為8. 36%，農(nóng)行在半年報中將凈息差和凈利差同比上升歸結(jié)為以下兩方面原因：一是農(nóng)行加強(qiáng)貸款定價管理，持續(xù)優(yōu)化信貸資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，貸款平均收益率有所提升；二是受市場流動性趨緊等因素影響，非重組類債券和存拆放同業(yè)收益率上升。

　　建行中報分析認(rèn)為，緊緊圍繞供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，主動對接國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展需求，穩(wěn)步推進(jìn)信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整，增強(qiáng)服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)能力是業(yè)績持續(xù)向好的主因。建行中報顯示，上半年建行貸款穩(wěn)步增長，信貸機(jī)構(gòu)不斷優(yōu)化，新增貸款額排名前五的分別為個人住房、基礎(chǔ)設(shè)施行業(yè)、普惠金融、綠色信貸、信用卡、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)。另外，建行大幅壓縮產(chǎn)能嚴(yán)重過剩行業(yè)貸款，資產(chǎn)質(zhì)量不斷改善，新增不良貸款同比減少，信貸成本率同比下降0.02個百分點。

　　雖然江陰銀行賺錢能力排名最后，但從中報來看，其經(jīng)營情況逐漸好轉(zhuǎn)。江陰銀行雖是A股首家上市農(nóng)商行，但其“歷史包袱”較重。據(jù)江陰銀行中報顯示，該行面臨存貸款利差收窄現(xiàn)狀，營業(yè)收入略有下降，同時，為提高風(fēng)險抵抗能力，該行加大對相關(guān)貸款減值準(zhǔn)備的計提力度，因此凈利潤較上期略有下降，但業(yè)務(wù)始終保持穩(wěn)健發(fā)展。

　　中銀國際證券銀行業(yè)分析師勵雅敏認(rèn)為，從行業(yè)半年報情況來看，行業(yè)基本面穩(wěn)健回升，資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)調(diào)整壓力逐步消退，部分中小銀行的經(jīng)營情況轉(zhuǎn)好，下半年業(yè)績或出現(xiàn)改善，值得關(guān)注。